华宸信托有限责任公司2007年度报告

  摘要

1 重要提示

1.1 本公司董事会及董事保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

1.2 本公司独立董事对年度报告内容的真实性、准确性和完整性无异议。

1.3 公司董事长姚大跃、财务负责人王锡谷声明：保证年度报告中财务报告的真实、完整。

2 公司概况

2.1 公司简介

2.1.1 公司历史沿革

华宸信托有限责任公司前身为内蒙古自治区信托投资公司，公司于1988年4月经内蒙古自治区人民政府批准成立，注册地在呼和浩特市，属地方性非银行金融机构。2002年4月，经内蒙古自治区政府批准，公司进行了股份制改造，依法变更为内蒙古信托投资有限责任公司。同年，经中国人民银行批复，公司获准重新登记。2005年11月公司完成增资扩股，注册资本变更为5.72亿元。2007年9月根据中国银行业监督管理委员会《关于内蒙古信托投资有限责任公司变更公司名称和业务范围的批复》，公司名称由“内蒙古信托投资有限责任公司”变更为“华宸信托有限责任公司”。

2.1.2 公司的法定名称

中文：华宸信托有限责任公司（缩写：华宸信托）

英文：HUACHEN TRUST CO., LTD.

2.1.3 公司法定代表人：姚大跃

2.1.4 公司注册地址：内蒙古呼和浩特市迎宾北路10号

邮政编码：010055

公司国际互联网网址：http://www.hctrust.cn 

公司电子信箱：hctrust@hctrust.cn

2.1.5 公司负责信息披露事务的高级管理人员：赵澍堂 

公司信息披露事务联系人：陈睿

办公电话：0471－6260261  0471－6944302  办公传真：0471－6962419

电子信箱：zst@hctrust.cn，chenrui@hctrust.cn

2.1.6 公司选定的信息披露报纸：金融时报

公司年度报告备置地点：内蒙古呼和浩特市迎宾北路10号

2.1.7 公司聘请的会计师事务所: 北京立信会计师事务所

办公地址：北京东长安街10号长安大厦三层

2.2 公司组织结构

                                                   图2.2

 

3 公司治理结构

3.1 股东

3.1.1报告期末股东总数

		表3.1.1
股东名称	持股比例		法人代表
湖南华菱钢铁集团有限责任公司	48.95%		李效伟
内蒙古国有资产监督管理委员会	41.96%		苏和
呼和浩特市财政局	8.74%		银效
巴彦淖尔市财政资金管理局	0.175%		樊力
内蒙古众兴煤炭集团有限责任公司	0.175%		林来嵘

3.1.2 公司第一大股东的主要股东名称、出资比例、法定代表人等

		表3.1.1.2
股东名称	持股比例	法人代表
湖南省国有资产监督管理委员会	100%	莫德旺

3.2  董事

							表3.2-1（董事会成员）
姓名	职务	性别	年龄	选任日期	所推举的股东名称	该股东持股比例（%）	简要履历
姚大跃	董事长	男	41	2007.2.28	湖南华菱钢铁集团有限责任公司	48.95%	历任湖南省司法厅干部，湖南证券股份公司投行部经理助理，深圳总部副总经理、股票承销部副总经理，华菱钢铁集团有限责任公司总经理助理。
汪俊	董事	男	37	2007.2.28	湖南华菱钢铁集团有限责任公司	48.95%	历任湖南衡阳钢管长改制办副主任，华菱集团证券部副主任，华菱管线董事会秘书、证券部主任，华菱集团党组成员，华菱管线副总经理兼董事会秘书。
刘晓兵	董事	男	47	2005.11.22	湖南华菱钢铁集团有限责任公司	48.95%	历任湘财证券有限责任公司副总经理、常务副总裁，上海仪电控股（集团）公司董事长助理，华鑫证券有限公司代理总经理，东方信能（集团）公司执行总裁，华菱钢铁集团有限责任公司总经理助理。
王  温	董事	男	54	2005.11.22	内蒙古国有资产监督管理委员会	41.96%	历任呼和浩特环保局科长，内蒙古经贸委副处长、处长，内蒙古自治区国资委监事会工作处处长。
甄学军	董事	男	43	2005.11.22	内蒙古国有资产监督管理委员会	41.96%	历任内蒙古农业大学农经系教师、团总支书记，内蒙古信托有限责任公司业务二部副经理、信贷管理部副经理、经理、公司副总裁、总裁、董事。
赵俊生	董事	男	47	2005.11.22	呼和浩特市财政局	8.74%	历任呼市热力公司科长、副总经理，呼市建设局科长、副局长，呼市城发投资有限责任公司总经理。

注：本届董事会任期3年，自2005年11月至2008年11月。

						表3.2-2（独立董事）
姓名	所在单位 及职务	性别	年龄	选任日期	所推举的股东名称	简要履历
邢成	中国人民大学信托与基金研究所执行所长	男	45	2005.11.22	公司 董事会	历任天津市财政局干部，天津财经大学教授、硕士生导师，天津华泰置业发展公司总经理，北方信托投资股份有限公司业务发展部总经理、综合管理总部副总经理、战略发展研究所所长，中国人民大学信托与基金研究所执行所长。

3.3  监事

							表3.3
姓名	职务	性别	年龄	选任日期	所推举的 股东名称	该股东持股比例（%）	简要履历
王连庄	监事会主席	男	55	2005.11.22	内蒙古国有资产监督管理委员会	41.96%	历任人民银行呼和浩特分行副行长，人民银行内蒙古分行营业部副主任，内蒙古证券有限责任公司总经理、党总支书记、监事长，内蒙古信托投资有限责任公司党委副书记、总裁、董事长。
钟士宇	监事	男	33	2005.11.22	湖南华菱钢铁集团有限责任公司	48.95%	历任福州市新华信息咨询公司市场调研员、会计员，广东东莞石研砂布纸厂会计主管，东北证券公司西北投资银行专职项目经理，国家审计署经济贸易司职员，华菱管线财务部主办，华菱集团投资管理部副主任。
姜金亮	监事	男	56	2005.11.22	公司职工代表大会	41.96%	历任内蒙古五金公司副总经理，内蒙古商贸公司副总经理，内蒙古信托投资有限责任公司审计稽核部副经理、经理、公司监事、财务总监、计划财务部经理。

注：本届监事会任期3年，自2005年11月至2008年11月。

3.4高级管理人员

                                                                      表3.4

姓名	职务	性别	年龄	选任日期	金融从业年限	学历	专业
甄学军	总裁董事	男	43	2005.11.22	18	大学 双学士	农经管理政教
李建国	副总裁	男	54	2005.11.22	20	大学	经济 管理
王锡谷	副总裁 财务总监	男	37	2005.11. 22	11	大学	会计

 

3.5公司员工

项    目		报告期年度
		人数	比例
年龄分布	20以下	——	——
	20-29	12	14.11%
	30-39	35	41.18%
	40以上	38	44.71%
学历分布	博士	1	1.18%
	硕士	14	16.47%
	本科	39	45.88%
	专科	18	21.18%
	其他	13	15.29%

 

 

4. 经营管理

4.1 经营目标、方针、战略规划

4.1  .1 经营目标：

以创造价值为目标，充分发挥信托功能，搭建联结资本市场、货币市场和产业市场的多元化金融理财平台，为股东和社会创造满意的回报。

4.1.2 经营方针：

坚持专业化道路，不求"大"，也不求"全"，但求"强"、"实"和"特色"。

4.1.3 战略规划

充分依托内蒙古地区经济快速增长的宏观背景，以研发为先导，以自有资金为种子基金，以信托计划为产品形式，以产业投资基金原理为运作模式，以PE为核心，围绕基础设施、区域性房地产、矿业和钢铁四大产业进行产业投资与产业整合，通过三到五年的努力将公司建设成为国内一流的信托机构。

4.2 所经营业务的主要内容      

4.2.1 经营业务主要内容

 

自营资产运用与分布表(2007年12月31日)             表4.2.1-1

                                                              单位：万元

资产运用	金额	占比（％）	资产分布	金额	占比（％）
货币资产	26,375	33.61	基础产业	3,170	4.04
自营证券	5,218	6.65	房地产业	7,113	9.07
自营贷款	10,445	13.31	证券	6,543	8.34
股权投资	30,300	38.62	实业	5,862	7.47
其他资产	6,127	7.81	其他	55,777	71.08
资产总计	78,465	100.00	资产总计	78,465	100.00

 

信托资产运用与分布表(2007年12月31日)           表4.2.1-2                     

                                                             单位：万元

资产运用	金  额	占比（％）	资产分布	金额	占比（％）
货币资产	15,789	2.14	基础产业	470，326	63.7
贷款	609,104	82.5	房地产	13,022	1.76
短期投资	56,029	7.59	证券	59,017	7.99
长期投资	48,102	6.52	实业	145,000	19.64
买入返售资产	0	0.00	其他	50,950	6.91
其他	9,291	1.25	0	0	—
资产总计	738,315	100	资产总计	738，315	100.00

4.3  市场分析

4.3.1 影响公司业务发展的有利因素：

中国经济仍将快速增长，但会实施“从紧”的货币政策。

2007年，中国经济仍处于快速增长之中。在“从紧”的货币政策背景下，信托公司面临更多的业务机会。一方面，急需资金的企业尤其是中小企业从银行获得贷款的难度加大，被迫转向寻求新的资金来源；另一方面，银行的信贷业务由于受“规模”限制，增长速度会放缓，但银信连结理财等中间业务以及信贷资产证券化的需求会增加；另外，2008年国内股市的情况不会太乐观，会有部分资金从股市流出，转而寻求新的投资渠道，这样就给信托公司开展信托业务提供了重要的资金来源。因此，2008年宏观经济形势对信托公司总体而言是有利的，关键在于我们能否抓住机遇，创新业务品种，从而使公司的信托业务再上一个台阶。

4.3.2 影响公司业务发展的不利因素：

①信托公司的业务转型已是大势所趋，但配套政策仍不完善。

截止2007年底，全国已有30多家信托公司完成了业务转型的申请工作，换发了新的金融牌照。但信托公司一年多来的转型道路并不平坦，造成这种状况有很多原因，相关配套政策不完善是一个重要原因。基础设施信托业务、房地产信托业务以及私人股权投资信托（PE）业务是监管部门鼓励转型后信托公司开展的三大核心业务，但三大业务在实际开展过程中都有许多绕不过去的障碍。基础设施投资项目由于有政府背景，收益稳定且风险较低，但一般来说资金需求量比较大，“新办法”关于“50个自然人”的限制使单个集合资金信托计划募集的资金量十分有限，很难满足基础设施投资项目的需要；房地产信托业务的发展方向是房地产信托投资基金（PEITS），但说相关的法律、法规始终未能出台；PE业务进展也不是十分顺畅，由于证监会的态度，作为保荐机构的证券公司总是力劝拟上市公司清退“信托资金”。没有上市退出通道，信托公司的PE业务很难做下去。

②信托公司的并购价值凸显，行业竞争压力进一步加大。

2007年信托行业的一个显著特征就是自信托“新办法”颁布实施后，信托公司的并购价值凸显，外资金融机构、国内银行、保险、资产管理公司纷纷并购信托公司。粗略统计一下，已有约四分之一的信托公司在近期更换了“新东家”，而且均是国内外实力雄厚、知名的金融机构。这一方面说明信托行业存在巨大的创新和发展空间，信托公司作为一类金融机构，有其自身独特的价值和优势，另一方面也说明在业务转型的巨大压力之下，部分信托公司仅仅依靠自己的力量很难摆脱困境，顺利完成业务转型，于是纷纷寻求与国内外大型金融机构的结盟与合作。这种行业的“并购潮”必然会对信托行业的发展格局产生深远的影响，导致行业竞争压力进一步加大。

4.4 内部控制

4.4.1 内部控制环境和内部控制文化

公司治理是现代企业制度中最重要的组织结构，是一个公司良性发展的基石。根据《公司法》、《信托法》及《信托公司管理办法》等法律法规的要求，公司设立了以股东会、董事会、监事会和高级管理层为载体的权力、决策、监督和执行的现代企业法人治理构架。股东会、董事会、经理层、监事会在各自的权力职责范围内，严格按照自身的议事规则和议事程序规范运作，既互相配合，又彼此制约，从而保证了公司得以在一个较高的治理水准上正常运转，有效地规避和降低了公司的各项经营风险。

4.4.2 内部控制措施

公司高度重视内部控制的改进和完善，大力围绕控制环境、风险评估、控制流程、信息沟通和监督等内控要素进行内部控制系统和内部控制制度的建设，公司的内控措施包括：①严格分离。根据公司战略和业务需要，科学合理地设置公司内部组织机构，明确划分各部门的权利职责，信托业务部门与自营业务部门相互独立，业务人员不相互兼职，并由不同的高管人员分工管理。②制度保障。公司以业务流程为主线，建立健全前、中、后台并重的内控体系。③合规管理。公司在原法律事务部的基础上组建了法律合规部，通过设立专门的机构和人员，保证公司及其内部组成机构和人员，对所有“有效规则”的遵守，构建起层层负责、人人合规的合规风险管理体系，以降低法律及合规性风险。④风险评估。对与公司经营相关的各种风险进行定期或不定期地评估，并通过风险评估确定内部控制的关键控制点，有针对性地采取各种风险防范与风险控制措施。对与公司经营活动有关的各种信息进行认真的识别、搜索、处理、存储以及向决策层及时传递，以便公司能对影响公司经营活动的各种因素作出迅速而准确的反映。⑤内部审计。公司审计稽核部在董事会审计委员会的具体指导下，对公司的各项业务经营情况和管理工作定期开展专项检查和独立的稽核与审计工作，强化内部监督，以确保公司内部控制的合理性、完整性和有效性。

4.4.3 监督评价与纠正

①强化内审职能。公司设立了独立于业务经营活动之外的审计稽核部，其职责是依据相关法律、法规对公司各项业务及工作流程的合规性和经济责任进行稽核审计。通过对信托业务和自有资金业务进行逐项审计，并将审计结果及时报告监管部门和公司董事会，增加了项目运作的透明度；②建立法律监督辅助体系。公司设立的法律合规部通过对各项业务的交易结构、合同文本等事前的规范、审查及法律风险分析，有效的规避各种法律和政策风险、确保公司合规性经营；③积极与监管部门沟通与协调，增强主动接受监督的自觉性，对于监管中提出的问题，逐一落实，保证业务合法、规范运行。

4.5 风险管理                           

4.5.1 风险管理概况

2007年，公司以促进核心竞争力的提升为目标，进一步提高风险管理的实力和能力，完善风险管理机制，风险管理水平进一步提高。

公司风险管理的目标是通过积极主动的风险管理活动，提升风险管理能力，实现风险与收益的平衡，构建覆盖公司全部业务、产品和活动的全面风险管理体系，保障业务的可持续发展，追求公司价值最大化。

公司董事会下设风险控制委员会，为风险管理的决策层，负责审核风险管理政策和内部控制制度，并对其实施情况及效果进行监督和评价。

公司高级管理层、业务决策委员会及法律合规部等为公司风险管理的执行机构。高级管理层主要负责制定公司风险管理措施、程序，并审查其执行情况，及时了解公司风险管理的状况，有效识别、计量、监测和控制各类业务风险。公司业务决策委员会对董事会授权范围内的所有信托业务及自有资金运用业务项目进行集体决策，提出控制风险的建议，并作出项目是否可行的结论。公司法律合规部门协助高级管理层进行合规风险管理。

公司董事会下设的审计委员会和公司的审计稽核部为公司风险管理的监督机构，负责制订对公司内部控制和风险管理的监督评价制度，并对公司的内部控制和各项业务的风险管理状况进行监督评价。

4.5.2 风险状况 

4.5.2.1 信用风险状况

信用风险主要是指交易对手违约造成损失的风险，主要表现为在贷款、回购、担保等过程中，借款人、担保人、托管人等交易对手不履行承诺和合同，而使公司遭受损失的可能性。报告期内，公司交易对手都具有较好的信用记录，没有违约现象发生。

4.5.2.2 市场风险状况

市场风险是指因市场价格（利率、汇率、股票价格等）发生不利变动而使公司遭受损失的可能性。报告期内，公司未涉入债市、外汇业务。因此，公司面临的主要风险是贷款利率风险和股价波动风险。2007年，资本市场发展较好，公司对证券业的投资和短期投资均获得收益增长，未发生因市场风险所造成的损失。

4.5.2.３ 操作风险状况

操作风险是指由于不完善的内部程序、人员及系统造成损失的可能性。主要表现为公司治理机制、内部控制失效或者有关责任人出现失误、欺诈等问题，制度不完善导致员工缺少监控，信息系统出现故障导致业务无法正常进行。报告期内，公司对所项目均尽职管理，未出现较大差错和失误，未发生操作风险造成的损失。

4.5.2.4 其他风险状况

除上述风险外，公司还面临着，由于宏观政策的变动对公司经营环境和发展所造成的政策风险、信托合同的内容在法律上有缺陷或不完善而发生的法律风险，因没有遵循法律规则和准则而可能遭受法律制裁、监管处罚、重大财务损失和声誉损失的合规风险以及道德教育不够而造成的道德风险。报告期内，公司未发生其他风险所造成的损失。

4.5.３ 风险管理

4.5.3.1 信用风险管理

对于信用风险管理，公司采取的主要管理方法有：①监测交易对手的履约能力。②认真落实贷款担保措施，选择信誉卓著的担保机构，引入金融机构信用、政府信用、财产抵押、权利质押等担保方式，将融资主体的信用风险进行分散和转移。③通过账户管理，监控项目本身的现金流，作为履约的主要资金来源。④加大交易对手违约成本。⑤对资产进行五级分类，按照信托风险的暴露程度计提资产减值准备，对不良资产或可能出现的风险资产按季提取专项准备、从税后利润中按年提取信托赔偿准备，各项准备金提取率都达到了100%，增强了抗风险能力。

4.5.3.2 市场风险管理

加强对利率趋势性、敏感性的研究，深入把握利率走势，并结合贷款实际情况及国家产业调控政策等因素，科学合理地设置贷款利率，并在合同中标明，随贷款利率同比浮动或保持不变，从而减轻利率变化对公司盈利能力和财务状况的影响；加强对经济及金融形势的分析预测，合理进行资产配置。对证券投资组合的净值、仓位和投资集中度等指标事先设定预警点或止损点。公司根据市场行情，加强对所投资证券在其所处行业的市场竞争能力分析，准确把握资金进入时机，密切跟踪市场，及时调整投资策略和投资组合，达到降低价格风险的目标；

4.5.3.３ 操作风险管理

①明确部门职责和员工岗位职责，细化公司各项业务流程，在公司实行统一的业务标准和操作要求。②公司定期对业务规章制度和操作规程进行修订和完善，使之更加系统、严密。③强化信息系统建设，提高操作风险，信用风险、市场风险的识别、监控和报告的有效性和及时性。④推动风险文化建设，加强队伍建设，通过员工培训，增进全体员工的风险意识。

4.5.3.4 其他风险管理

对于政策风险管理，公司加强对宏观经济政策和信托行业政策的分析研究，正确把握公司经营方向，以降低政策风险。对于法律风险管理，由法律合规部对公司所签署的合同文本进行专项审核，规避因合同内容的法律缺陷而形成法律纠纷。对于合规风险管理，公司在原法律事务部的基础上组建了法律合规部，通过设立专门的机构和人员，保证公司及其内部组成机构和人员，对所有“有效规则”的遵守。对于道德风险的管理，公司一贯秉承“诚信为本”原则，强化人才队伍建设，通过各种形式的业务学习、培训以及职业信托经理人道德教育，逐步提高员工综合素质，规避道德风险的发生。

5. 报告期末及上一年度末的比较式会计报表

5.1自营资产

5.1.1  会计师事务所审计意见全文

              审计报告          

京信审字[2008]334号

华宸信托有限责任公司董事会：

我们审计了后附的华宸信托有限责任公司本部（以下简“华宸信托公司”）财务报表，包括2007年12月31日的资产负债表和资产减值准备明细表，2007年度的利润及利润分配表、股东权益变动表和现金流量表以及财务报表附注。

一、  管理层对财务报表的责任

按照企业会计准则和《金融企业会计制度》的规定编制财务报表是华宸信托公司管理层的责任。这种责任包括：（1）设计、实施和维护与财务报表编制相关的内部控制，以使财务报表不存在由于舞弊或错误而导致的重大错报；（2）选择和运用恰当的会计政策；（3）作出合理的会计估计。

二、  注册会计师的责任

我们的责任是在实施审计工作的基础上对财务报表发表审计意见。我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。中国注册会计师审计准则要求我们遵守职业道德规范，计划和实施审计工作以对财务报表是否不存在重大错报获取合理保证。

审计工作涉及实施审计程序，以获取有关财务报表金额和披露的审计证据。选择的审计程序取决于注册会计师的判断，包括对由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险的评估。在进行风险评估时，我们考虑与财务报表编制相关的内部控制，以设计恰当的审计程序，但目的并非对内部控制的有效性发表意见。审计工作还包括评价管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估计的合理性，以及评价财务报表的总体列报。

我们相信，我们获取的审计证据是充分、适当的，为发表审计意见提供了基础。

我们认为，华宸信托公司报表已经按照企业会计准则和《金融企业会计制度》的规定编制，在所有重大方面公允反映了华宸信托公司2007年12月31日的财务状况以及2007年度的经营成果和现金流量。

 

  

5.1.2 资产负债表

                               表5.1.2

编制单位：华宸信托有限责任公司				单位：人民币万元
资    产	2007年     12月31日	2006年     12月31日	负债及所有者权益	2007年 12月31日	2006年     12月31日
流动资产：			流动负债：
货币资金	26,375.35	21,924.74	其他应付款		915.15
应收账款	385.7	397.99	应付工资	1,096.31	829.03
应收股利	370.14		应付福利费		71.47
其他应收款	3,456.28	1,192.88	应交税金	1,796.18	1,520.36
自营证券	5,218.05	5,556.02	其他应交款	21.58	4.73
短期贷款	3,163.23	12,178.23	应付股利	1,730.00	1,168.00
			代兑付债券款		23.98
流动资产合计	38,968.76	41,249.86	流动负债合计	8,262.86	4,532.72
长期资产：			长期负债：
应收融资租赁款	66.92	101.85	长期借款
减：未收租赁收益	12.44	18.06	长期应付款	732.33
租赁资产	107.73	107.73	其它长期负债	4,575.97	3,291.97
减：待转租赁资产	107.73	107.73
减：租赁资产减值准备	1.09	1.68
中长期贷款	7,281.8	4,205.00
长期股权投资	30,300.19	19,686.55	长期负债合计	5,308.30	3,291.97
长期债权投资			负债合计	13,571.16	7,824.69
长期投资合计	30,300.19	19,686.55
固定资产原值	2,317.79	2,298.74
减:累计折旧	1,082.36	1,144.45	所有者权益：
固定资产净值	1,235.43	1,154.29	实收资本	57,200.00	57,200.00
减:固定资产减值准备	6.00	21.00	资本公积	124.28	124.28
固定资产清理		1.93	盈余公积	1,144.85	418.15
在建工程			其中：公益金
固定资产合计	1,229.43	1,135.22	信托赔偿准备	572.43	209.07
无形资产	57.84	33.27	一般准备	394.60	394.60
其他资产	573.99	775.90	未分配利润	5,458.09	997.12
无形资产及其他资产合计	631.84	809.17	所有者权益合计	64,894.25	59,343.22
资 产 总 计	78,465.41	67,167.91	负债及所有者权益总计	78,465.41	67,167.91

公司负责人：姚大跃　　　       会计机构负责人：王锡谷           主管会计：李晓燕

5.1.3 利润及利润分配表

5.1.3.1 利润表

                                             表5.1.3.1

编制单位：华宸信托有限责任公司                                单位：人民币万元

项            目	2007年	2006年
一、营  业  收  入	15,174.32	14,098.76
利息收入	2,500.00	790.87
手续费收入	4,712.52	2,910.82
自营证券差价收入	7,709.85	10,112.44
金融企业往来收入	218.64	246.81
租赁收益	7.74	8.87
其他营业收入	25.57	28.95
二、营 业 支 出	3,609.44	5,405.92
利息支出
手续费支出
金融机构往来支出
自营证券跌价支出
营业费用	3,040.92	2,481.86
其他营业支出	568.52	2,924.06
三、营业税金及附加	845.43	775.73
四、营 业 利 润	10,719.45	7,917.11
加：投资收益	538.01	85.89
加：营业外收入
减：营业外支出	139.62	88.13
减：以前年度损益调整		21.97
五、利 润 总 额	11,117.84	7,892.90
减：所得税	3,850.81	3,711.42
六、净 利 润	7,267.03	4,181.48

公司负责人：姚大跃　　　　　会计机构负责人：王锡谷  　    　　主管会计：李晓燕

5.1.3.2 利润分配表

表5.1.3.2

编制单位：华宸信托有限责任公司                                    单位：人民币万元

项                 目	2007年	2006年
一、净利润	7,267.03	4,181.48
加：年初未分配利润	997.12	125.45
以前年度损益调整
提取盈余公积转赠资本
资本金弥补亏损
二、可供分配利润	8,264.15	4,306.93
减：提取法定盈余公积	726.70	418.15
提取法定公益金
提取信托赔偿准备	363.35	209.07
提取一般准备		394.6
利润归还投资
三、可供投资者分配的利润	7,174.10	3,285.12
减：应付优先股股利
提取任意盈余公积
应付普通股股利	1,716.00	2,288.00
四、未分配利润	5,458.10	997.12

公司负责人：姚大跃　　　　 　会计机构负责人：王锡谷  　　 　　主管会计：李晓燕

5.2 信托资产

5.2.1 信托项目资产负债汇总表

表5.2.1

编制单位：华宸信托有限责任公司                                    单位：人民币万元

信托资产:	2007年 12月31日	2006年 12月31日	信托负债和权益	2007年 12月31日	2006年 12月31日
一、流动资产			信托负债
货币资金	15,789.64	7,075.72	应付受托人报酬	381.65	396.05
应收利息	1,747.80	209.7	应付托管费
其他应收款	0.02	51.07	应付受益人收益		4.89
短期投资	56,029.51		其他应付款	540.36	531.29
长期债权投资			应交税金
长期股权投资	48,102.28	11,050.04	其他负债
客户贷款	609，103.67	253，209.6	信托负债合计	922.01	932.23
应收融资租赁款	4,522.00		信托权益
减：未实现租赁收益	572.00		实收信托	730，577.68	267,560.38
无形资产	3,220.00		未分配利润	6,815.20	3,377.28
长期待摊费用	371.97	273.76	信托权益合计	737,392.88	270,936.66
信托资产总计	738,314.89	271,869.89	信托负债及权益总计	738,314.89	271,869.89

公司负责人：姚大跃　　　  　　会计机构负责人：王锡谷         　主管会计：高智慧

5.2.2  信托项目利润及利润分配汇总表

表5.2.2

编制单位：华宸信托有限责任公司                                单位：人民币元

项           目	2007年度	2006年度
一、营业收入	27,608.41	17,218.15
利息收入	27,350.95	16,672.14
投资收益	-151.76	546.01
租赁收入	237.00
其他收入	172.22
二、营业费用	4,369.97	2,738.02
其中：受托人报酬	3,936.47	2,494.96
三、营业税金及附加
四、扣除资产损失前的信托利润		14,480.13
减：资产减值损失
五、扣除资产损失后的信托利润	23,238.44	14,480.13
加：期初未分配利润	3,377.28	1,434.52
六、可供分配的信托利润	26,615.72	15,914.65
减：本期已分配信托利润	19,800.52	12,537.37
七、期末未分配信托利润	6,815.20	3,377.28

公司负责人：姚大跃　　 　　  会计机构负责人：王锡谷    　  　　主管会计：高智慧

6. 会计报表附注

6.1 会计报表编制基准不符合会计核算基本前提的说明

公司会计报表编制基准严格遵照国家有关会计准则和制度，没有不符合会计核算前提的事项。

 

6.2 或有事项说明

①富凯图片社于1996年9月20日到1997年3月15日向公司贷款25万元，一直未还，2007年8月公司已起诉该公司，要求其偿还借款本息。

②公司于2000年10月为内蒙古妇幼保健院向中行呼和浩特市支行贷款62.82万美元（期限10年）提供担保，截至2007年底担保余额为69.45万人民币，属于未到期担保责任。

③公司于2005年4月为内蒙古振宇稀土有限公司向呼和浩特市商业银行借款提供担保，代偿借款本息1,599,419.71元，2005年5月公司起诉了内蒙古振宇稀土有限公司。

④为深圳宝丰苑实业有限公司提供担保一事，计提专项风险准备金4000万元。

1995年7月12日，公司与深圳宝丰苑实业有限公司签订了不可撤销担保合同，为深圳宝丰苑实业有限公司向建行深圳市分行罗湖支行贷款4000万元（贷款期为1年，即1995年7月18日—1996年7月18日）提供担保，并承担贷款连带责任。深圳宝丰苑实业有限公司用其所属深圳宝丰羊绒衫有限公司等公司的资产，价值6982万元作为抵押，深圳宝丰羊绒衫有限公司按担保金额的1.2%向公司交纳担保费，贷款到期深圳宝丰苑实业有限公司未能履行还款责任，建行深圳市分行罗湖支行提起诉讼，经深圳中院[1997]深中法经一初字第415号民事判决书及广东高院[1998]粤法经一上字第122号民事判决书判令债务人及担保人承担还款责任，后该公司向建行深圳市分行罗湖支行贷款4000万元的债权追偿权利人变更为中国东方资产管理公司。2008年1月28日，公司与中国东方资产管理公司达成和解协议并经广东省龙川县人民法院以（2006）龙执字第162-3号民事裁定书裁定：被执行人华宸信托公司向中国东方资产管理公司支付4000万元人民币。 2008年1月29日，公司向中国东方资产管理公司深圳办事处支付了4,009.93万元人民币，为此公司计提了4000万元的专项风险准备金。

6.3  重要资产转让及出售的说明

股权转让及出售情况：

序号	被转让企业（资产）名称	受让方	转让方式	批文文号	合同(协议)编号	批准日期	转让 原因	原持股比例(%)	转让股权比例(%)
1	内蒙古金信经济贸易公司	创信资产管理公司				2007-12-28	监管要求	97.51	97.51
2	华盈科技股份有限公司	华盈科技股份公司				2007-6-5	监管要求	20	20
3	敕勒川旅游开发公司	内蒙古川海资源开发有限公司				2007-12-28	监管要求	100	100
4	内蒙古创信资产管理公司	貟瑞林				2007-12-11	监管要求	90	90
5	内蒙古证联信息技术公司	段世峰				2007-6-6	监管要求	17.5	17.5

 

序号	被转让企业（资产）名称	账面净值 （净资产）	评估净值 （净资产）	转让价格	对资产的 影响数	对利润总额 的影响数	备注
1	内蒙古金信经济贸易公司	19,668,458.05	16,856,315.36	16,856,315.36	-2,812,142.69	-2,812,142.69	退出 投资
2	华盈科技股份公司	8,190,542.61	8,000,000.00	8,000,000.00	-190,542.61	-190,542.61	退出 投资
3	敕勒川旅游开发公司	25,153,714.77	28,327,009.56	28,320,000.00	1,212,827.82	1,212,827.82	退出 投资
4	创信资产管理公司	513,897.24	755,487.97	755,487.97	241,590.73	241,590.73	退出 投资
5	内蒙古证联信息技术公司	3,500,000.00	5,001,500.00	5,001,500.00	1,501,500.00	1,501,500.00	退出 投资

注：1、转让敕勒川旅游开发公司结算损益时，考虑了公司支付敕勒川职工经济补偿金1,953,457.4元。转让敕勒川旅游开发公司的股权款2832万元已于2008年3月6日全部收回。

2、内蒙古创信资产管理公司的法定代表人于2007年12月29日已变更为貟瑞林。

3、华盈科技股份有限公司本年向股东收购其股份，以减少华盈科技股份有限公司的注册资本。

6.4 会计报表中重要项目的明细资料

6.4.1 披露自营资产经营情况

6.4.1.1 按资产风险分类的结果披露资产的期初数、期末数。

       表6.4.1.1

单位：万元

注：1、不良资产合计＝次级类＋可疑类＋损失类

2、本期末损失类资产717万元，其中：抵债资产348.1万元。该资产系2002年债务人以上市公司2只股票抵偿的债务。由于该资产曾被冻结，其账面价值以2004年4月30日市值计算。2007年末该资产市值已超成本价75%以上,应属正常类资产。鉴于该资产虽然冻结期已过，但检察院未出具解冻函，我公司未重新划分该资产类别。若扣除此损失数348.1万元，年末损失类资产368.9万元，不良资产率0.46%。

6.4.1.2  资产损失准备的期初、本期计提、本期转回、本期核销、期末数

                                                            表6.4.1.2

单位：万元 

6.4.1.3 自营股票投资、基金投资、债券投资、长期股权投资等投资的期初数、期末数 

                                                             表6.4.1.3

单位：万元

6.4.1.4 前五名的自营长期股权投资的企业名称、占被投资企业权益的比例、主要经营活动及投资收益情况等。（按公司拥有权益比例从大到小顺序排列）

                                            　　           表6.4.1.4 

单位：万元

企业名称	占被投资企业权益的比例	投资收益
1、北京枫丹白露投资有限公司	70%	股权回购
2、内蒙古名都房地产开发有限责任公司	60%	股权回购
3、上海瀚钧投资有限公司	47.62 %	正在清理
4、恒泰证券有限责任公司	8.56%	535
5、呼和浩特商业银行	0.14%	0

说明：公司2008年2月21 日已将所持有的上海瀚钧投资有限公司公司的股权转让给深圳市和钧投资有限公司，已取得转让价款33,862,491.52元，高于成本3,000万元，取得投资收益3,812,491.52元。

6.4.1.5  前五名的自营贷款的企业名称、占贷款总额的比例和还款情况等。（从大到小顺序排列）

                                                            表6.4.1.5

企业名称	占贷款总额 的比例	还款情况
1、蒙古王酒业有限公司	28.56	本年新发放贷款，按季支付利息。属正常类贷款。
2、北京枫丹白露公司	19.99	本年新发放贷款，按季支付利息，属正常类贷款。
3、四子王海星热力公司	9.52	上年发放贷款，按季支付利息，正常类贷款。
4、内蒙口岸房地产公司	8.73	1998年发放贷款，按季支付利息，关注类贷款。
5、宁夏圣雪绒股份公司	6.28	上年发放贷款，按季支付利息， 关注类贷款

6.4.1.6  代理业务（委托业务）的期初数、期末数

公司未发生代理业务。

6.4.1.7公司当年的收入结构

                                     表6.4.1.7

 单位：万元

6.4.2 披露信托资产管理情况

6.4.2.1 信托资产的期初数、期末数

表6.5.2.1

单位：万元

6.4.2.2 本年度已清算结束的集合类、单一类资金信托项目和财产管理类信托项目数量、合计金额、加权平均实际收益率。                   

                                                        表6.5.2.2

单位：万元

说明：集合类38519万元含上年分期到期1975万元，单一类27940万元含上年分期到期400万元。

6.4.2.3  本年度新增的集合类、单一类资金信托项目和财产管理类信托项目数量、合计金额。

表6.5.2.3

单位:万元

6.4.2.4 公司履行受托人义务情况及因公司自身责任而导致的信托资产损失情况（合计金额、原因等）

公司以诚实、信用、谨慎、有效管理为原则，在有效防范和着力控制风险的前提下，以受益人的利益最大化为宗旨，恪尽职守地处理各项信托事务，管理信托财产。加强信托项目的后期跟踪管理工作，及时向委托人、受益人披露有关信息，所有到期信托本金均如期或提前兑付，应分配的信托收益均如期支付受益人。截至2007年末，公司未发生因公司自身责任而导致信托财产损失的情况。

6.5 关联方关系及其交易披露

6.5.1 关联交易方的数量、关联交易的总金额及关联交易的定价政策等。                                          表6.5.1

	关联交易数量	关联交易金额	定价政策
合计	1	1,900万元	市场公允价值，不高于或不低于其他客户单位

6.5.2  关联交易方与本公司的关系性质、关联交易方的名称、法定代表人、注册地址、注册资本及主营业务等。

表6.5.2

关系性质	关联方 名称	法 定 代表人	注 册 地 址	注册资本	主营业务
控股子公司	北京枫丹白露投资有限公司	孙秋艳	北京市朝阳区中纺里34号院37号楼13层	3,000万元	投资管理；销售服装、计算机软件及外围设备、机械电器设备、电子商务等。

 

6.5.3  本公司与关联方的重大交易事项

6.5.3.1固有财产与关联方：

表6.5.3.1

固有财产与关联方关联交易
贷款			投资			租赁			担保			应收账款			其他			合计
期初	发 生 额	期 末	期初	发生额	期末	期初	发生额	期末	期初	发生额	期末	期初	发生额	期末	期初	发生额	期末	期初	发 生 额	期末
0	1,900	1,900	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0	1,900	1.900

6.5.3.2信托资产与关联方：

报告期内公司未发生信托资产与关联方关联交易。

6.5.3.3固有财产与信托财产：

报告期内公司未发生固有财产与信托财产之间的关联交易。

6.5.3.4信托财产与信托财产：

报告期内未公司发生信托财产之间的交易。

6.5.4逐笔披露关联方逾期未偿还本公司资金的详细情况以及本公司为关联方担保发生或即将发生垫款的详细情况。

报告期内，公司未发生以上所述情况。

6.6 会计制度的披露

固有业务、信托业务执行会计制度的名称及颁布的年份。    

固有业务执行财政部2001年11月27日颁布的《金融企业会计制度》。

信托业务执行财政部2005年1月5日颁布《信托业务会计核算办法》。

7 财务情况说明书

7.1 利润实现情况和分配情况

公司实现净利润7267.03万元。根据《华宸信托有限责任公司章程》依次进行利润分配，按当年税后利润的10%提取法定盈余公积726.7万元，按当年税后利润的5%提取信托赔偿准备363.35万元，2007年2月，按注册资本的3%分配2006年度股利1716万元。年末，未分配利润5458.09万元。

7.2  主要财务指标

表7.2

注：资本利润率＝净利润/所有者权益平均余额×100%

信托报酬率＝信托业务收入/实收信托年平均余额×100%

人均净利润＝净利润/平均人数

平均值采取年初及各季末余额移动算术平均法。

公式为：a(平均)=（a₀/2+a₁+a₂+a₃+a₄/2）/4

7.3 对本公司财务状况、经营成果有重大影响的其他事项

7.3.1公司原投资企业北京百佳信公司因经营管理原因，已于 2002年依法进行清算，公司清算收回资产1690.35万元（现金和股票），曾被司法冻结。2007年9月15日冻结期已过，目前，股票市值已超出成本价。因该资产还未取得司法部门解冻函，故本年未调整资产类别。

7.3.2关于更换会计师事务所的说明：

承担我公司2006年度财务报告审计工作的机构是中瑞华恒信会计师事务所，系由公司第一大股东湖南华菱钢铁集团有限责任公司推荐、我公司聘任。

2007年度财务报告的审计机构的选聘,我公司按照监管部门的要求，上报了两家拟聘审计机构，经内蒙古银监局审核确认，北京立信会计师事务所为我公司2007年度财务报告审计机构，审计费用与上年相同。

8 特别事项简要揭示

8.1 前五名股东报告期内变动情况及原因   无

8.2 董事、监事及高级管理人员变动情况及原因

因工作原因，原公司董事长李效伟先生辞去公司董事、董事长职务。2007年1月股东会增选汪俊先生为公司董事，第二届第六次董事会选举姚大跃先生为公司董事长。

8.3 公司的重大诉讼事项     无

8.4 公司及其董事、监事和高级管理人员受到处罚的情况   无

8.5 银监会现场检查情况及整改情况

报告期内，监管部门在对公司现场检查之后提出了十一条监管意见（见内银监非检字[2007]1号），公司领导高度重视，组织有关部门逐条对照检查，督促落实整改，达到了监管要求。

8.6 本年度重大事项临时报告的简要内容、披露时间、所披露的媒体及其版面

    根据《信托公司管理办法》的有关规定，中国银行业监督管理委员会批准公司名称和业务范围变更，并换发新的金融许可证。2007年10月25日，公司在《金融时报》第4版发布《关于内蒙古信托投资有限责任公司更名为华宸信托有限责任公司的公告》。

8.7  银监会及其省级派出机构认定的其他有必要让客户及相关利益人了解的重要信息。无

 9、公司监事会意见

监事会认为：公司在报告期内能够依法合规经营，运作规范，公司董事及高级管理人员忠实履行义务，未有违反法律、法规、公司章程或损害公司利益的行为。公司财务报告真实、客观、公允地反映了公司2007年度的财务状况和经营成果。

 

 

 

 

 

华宸信托有限责任公司
2008-5-5